Khuyến nghị mua PVT với giá mục tiêu 26.000 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Tổng CTCP Vận tải Dầu khí (PVT) công bố doanh thu sơ bộ 9 tháng đầu năm 2022 đạt 6,7 nghìn tỷ đồng (+26,7% YoY) và LNTT đạt 850 tỷ đồng (+10,9% YoY) nhờ 1) giá cước cao và 2) nhu cầu vận tải phục hồi.
Trong 9 tháng 2022, giá cước giao ngay tàu chở dầu Aframax và giá cước thuê định hạn tàu Aframax lần lượt tăng 190,9% YoY và 113,4% YoY. Doanh thu và LNTT sơ bộ 9 tháng lần lượt hoàn thành 78,8% và 66,1% dự báo cả năm và phù hợp với kỳ vọng do PVT thường thận trọng trong việc ước tính lợi nhuận sơ bộ.
PVT ước tính doanh thu cả năm đạt 8 nghìn tỷ đồng (+8,6% YoY) và LNTT là 1,1 nghìn tỷ đồng (+4,8% YoY). Doanh thu và LNTT này lần lượt hoàn thành 94,1% và 85,6% dự báo cả năm và phù hợp với kỳ vọng.
VCSC hiện có khuyến nghị MUA đối với PVT với giá mục tiêu là 26.000 đồng/cổ phiếu (tổng mức sinh lời dự phóng là 42,9%, bao gồm lợi suất cổ tức là 5,3%).
 |
| CTCK khuyến nghị cổ phiếu nào phiên 19/10? |
Khuyến nghị mua PVD với giá mục tiêu 21.000 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): PVD thông báo gần đây đã ký hợp đồng 5 tháng cho giàn khoan tự nâng (JU) PVD I với công ty dầu khí Valeura Energy của Canada để tiến hành khoan thăm dò tại mỏ Wassana ở Vịnh Thái Lan từ tháng 5 đến tháng 10/2023. Trong hợp đồng này, giá thuê ngày của PVD I là khoảng 80.000- 90.000 USD.
Theo PVD, giá thuê ngày của PVD I – giàn khoan đã làm việc cho Vietsovpetro từ đầu năm 2022 – là 57.000 USD trong 6 tháng đầu năm 2022 và 66.000 USD trong 6 tháng cuối năm 2022. Sau khi hoàn thành hợp đồng với Vietsovpetro, PVD I sẽ làm việc cho 1 khách hàng quốc tế mà chúng tôi ước tính giá thuê ngày là 80.000 USD.
Những diễn biến này khả quan hơn kỳ vọng, nhưng giá thuê ngày cao hơn có thể bị ảnh hưởng bởi việc chi phí lãi vay có khả năng cao hơn do lãi suất tăng trong thời gian gần đây, dù cần thêm đánh giá chi tiết.
VCSC hiện có khuyến nghị PHÙ HỢP THỊ TRƯỜNG cho PVD với giá mục tiêu là 21.000 đồng/cổ phiếu (tổng mức sinh lời dự phóng là -2,8%).
Khuyến nghị mua PC1 với giá mục tiêu 25.163 đồng/cp
CTCK Bảo Việt (BVSC): CTCP Xây lắp điện 1 (PC1) công bố trả cổ tức năm 2021 bằng cổ phiếu trị giá 15%. Ngày giao dịch không hưởng quyền là ngày 02/11/2022.
Tính đến cuối 6 tháng đầu năm 2022, PC1 đã ghi nhận khoản lỗ tỷ giá 78 tỷ đồng do tỷ giá USD/VND tăng 2% trong khi PC1 có khoản nợ bằng USD trị giá 4 nghìn tỷ đồng – tương đương 39% tổng dư nợ. VCSC nhận thấy rủi ro điều chỉnh giảm đáng kể đối với dự báo LNST sau lợi ích CĐTS năm 2022 của VCSC do tỷ giá USD/VND đã tăng 6% tính từ đầu năm.
VCSC hiện có khuyến nghị KHẢ QUAN cho PC1 với giá mục tiêu là 44.000 đồng/CP (tương ứng tổng mức sinh lời dự phóng là 54%), dù cần thêm đánh giá chi tiết.